중국 바이오에 투자하는 ETF! TIGER 차이나바이오테크SOLACTIVE (371460)

안녕하세요! 주린이39입니다.

오늘은 중국의 또 하나의 전도유망한 4차산업이죠.

바로 바이오 산업에 투자하는 ETF,

"TIGER 차이나바이오테크SOLACTIVE"를 소개합니다!

 

 

 

⒈ 기본 정보 (2020. 12. 30 기준)

일일거래량 (좌)	89,023	수수료	0.490%
추종 지수	Solactive China Biotech Index(Net Total Return)	분야	해외주식, 섹터
3개월 수익	2020/12/08 상장	1년 수익	2020/12/08 상장
분배금 지급	매 1, 4, 7, 10월의 마지막 영업일 및 회계기간 종료일
과세	매매차익은 배당소득세 과세(보유기간 과세) : Min(매매차익, 과표 증분) X 15.4% 분배금은 배당소득세 과세 : Min(현금분배금, 과표증분) X 15.4%
최근 3년 분배금	2020/12/08 상장
합성(Swap) 여부	X	환헤지 여부	X

 

 

 

⒉ 중국주식 ETF 투자 시 유의점

 

ETF는 실시간으로 시세가 바뀌는 것이 펀드와 구별되는 가장 중요한 특징이죠.

그렇지만 시세가 바뀌는 것은, 시장이 열린 장중 시간에만 가능합니다.

그 말인 즉슨, 중국 주식을 추종하는 ETF들은 중국 주식 시장이 열린 시간에만 가격 변동이 가능하다는 뜻입니다.

 

한국과 중국의 주식시장 시간이 다르기 때문에, 한국 시장만 열려 있고 중국 시장이 열리지 않은 시간에는 순자산가치(NAV)가 바뀌지 않습니다. 이 때 시세가 바뀌는 것은 괴리율의 영역이 되는 것이죠.

반대의 상황으로, 한국 시장이 닫혀 있고 중국 시장이 열려 있다면, 순자산가치(NAV)는 바뀌는데 시세는 변하지 않는 상황이 발생합니다.

 

그렇다면 중국 시장과 한국 시장의 개장 시간은 어떻게 될까요?

	개장 시간 (한국 시간 기준)
한국 시장	9:00 – 15:30
중국 시장 (상해, 심천)	10:30 – 12:30, 14:00 – 16:00
홍콩 시장	10:30 - 17:10 (마지막 10분은 동시호가)

우리나라가 중국보다 1시간 빠른 시간을 사용하기 때문에, 개장은 우리나라가 빠르며 폐장은 중국이 더 늦습니다. 그리고 중국은 점심시간이 있다는 차이도 있네요.

즉, 오전 9시부터 10시 30분 사이에는 ETF의 순자산가치에는 아무런 변화가 없습니다. 이 때 발생하는 거래는 단순히 괴리율에 영향을 줍니다.

오후 3시 30분 이후에는 순자산가치만 바뀌고, ETF의 시세는 바뀌지 않습니다. 한국 시장이 이미 폐장했기 때문에, 이 때 생기는 순자산가치의 변화는 다음날 한국 시장 개장과 함께 반영됩니다

 

 

 

좀 더 빠른 이해를 위해, 1일 차트로 살펴보겠습니다.

 

그래프를 보시면, 9시부터 10시 30분까지는 그래프에 큰 변화가 없습니다. 9시 초반에 전날 시세를 반영하는 움직임 정도만 보이는 그림이죠. 10시 30분부터 본격적인 움직임이 나타납니다.

이 점은 알아두셔야 하는 것이, 10시 30분 이전까지 주가에 큰 변동이 없는 것을 마치 이 ETF에 별 소식이 없는 것으로 착각하시면 안 된다는 것입니다. 만약 이 산업에 초대형 악재가 있거나, 중국 시장에 초대형 악재가 있어 폭락이 예상되는 경우, 중국 주식시장이 개장하기 전인 10시 30분 이전에 빨리 털 수 있는 시간이 있다는 뜻이기도 합니다.

물론 ETF다보니 폭등할 가능성은 거의 없지만, 폭등을 예상하고 미리 살 시간이 1시간 30분이나 주어진다는 점도 기억해주세요.

 

 

⒊ 추종지수 설명 (Solactive China Biotech Index(Net Total Return))

 

개요	“Solactive China Biotech 지수(Net Total Return)”는 Solactive에서 발표하는 지수로서, 미국/중국/홍콩 증권거래소에서 거래되면서 중국 및 홍콩에 본사가 위치한 30개의 생명공학 기업들로 구성 Net Total Return(NTR)은 세후현금배당이 지수에 편입된 종목에 재투자되는 것을 가정하여 배당수익률이 가산된 총수익률을 반영하여 산출한 지수입니다.
리밸런싱	연 2회, 매년 1월/7월 둘째주 금요일

 

 

⒋ 구성 종목 및 분석 (상위 10개만, 2020.12.30. 기준)

 

홈페이지에 들어가보시면, 구성 종목 안에 해외ETF도 들어있어서 어떤 기업이 얼마나 차지하는지 정확하게 알 수 있는 표가 아닙니다.

그리고 기초지수인 Solactive China Biotech Index를 찾아가서 들어가니, 구성 비율이 정확하게 설명이 안 되어 있어 애를 먹었습니다.

그래서, 같은 기초지수를 추종하고 있는 해외ETF인 “Global X China Biotech ETF”를 통해 구성종목을 소개하려고 합니다.

 

전체 종목 리스트 : https://www.globalxetfs.com.hk/funds/china-biotech-etf/

전체 30개 종목, 상위 10개 종목 비율 : 74.37%
WUXI BIOLOGICS CAYMAN INC	16.54%	INNOVENT BIOLOGICS INC	6.75%
JIANGSU HENGRUI MEDICINE	9.95%	SINO BIOPHARMACEUTICAL	4.90%
WUXI APPTEC CO LTD	8.37%	WALVAX BIOTECHNOLOGY CO	4.70%
SHENZHEN KANGTAI BIOLOGIC	8.13%	ZAI LAB LTD	4.42%
BEIGENE LTD	7.22%	BGI GENOMICS CO LTD	3.39%

- Wuxi : 중국의 제약회사로, 제약 개발을 위한 개방형 통합 기술 플랫폼을 제공하는 기업. “TIGER 글로벌4차산업혁신기술(합성 H)”에도 들어있는 기업이죠!

- Hengrui(항서제약) : 항암제, 정맥주사제, 근육주사제, 수술용 약물, 조영제(영상 촬영(CT, X레이, MRI 등) 시 투여하거나 먹는 약물을 의미합니다), 항생제 등 제약 및 의료 제품 개발.

- Shenzhen Kangtai : 중국의 백신개발 업체. 아스트라제네카의 첫 백신 개발 협약을 지난 8월에 맺은 업체이기도 함.

- Beigene : 중국의 제약회사로, 면역항암 기법(최근 각광받고 있는 항암제 기전이고, 노벨상까지 받은 항암제 기전입니다. 물론 이 회사가 받았다는 건 아니고요)을 이용한 항암제를 중점적으로 개발하고 연구하는 회사.

- Innovent : 중국의 제약회사로, Mab(monoclonal Ab) 약제를 만드는 회사. 이 회사도 ”TIGER 글로벌4차산업혁신기술(합성 H)“에 들어있는 기업이죠!

- Sino (시노바이오팜) : 중국의 제약회사로, 주로 중국 본토의 의약품 공급을 담당함.

- Walvax : 중국의 백신 제작 회사로, H. influenzae(독감을 일으키는 세균입니다) 백신과, 2가 다당류백신(meningococcus, 수막염을 일으키는 세균에 대한 백신)을 제작함.

- Zai Lab : 중국의 제약회사로, 암, 감염성질환, 자가면역질환 치료제를 개발함.

- BGI Genomics : 중국의 유전자 검사 회사로, NGS를 비롯하여 다양한 유전자 염기서열 분석 기술을 제공함. 참고로 염기서열 분석은 사람한테만 하는 것이 아니라, 병원에서 세균/바이러스를 검출할 때 무조건 한다고 생각하시면 됩니다. 병원체가 뭔지 알아야 항생제나 치료제를 알맞게 쓰니까요. NGS는 한 번에 여러 세균/바이러스 존재 여부를 유전자 검사할 수 있도록 하는 키트를 뜻합니다.

 

제가 의학을 공부하고 있는 사람이라, 설명을 조금 자세하게 달았습니다.

그래도 이 회사가 뭘 파는지 조금 더 자세하게 적었는데, 당연히 투자하기에는 부족하겠습니다.

 

“TIGER 글로벌4차산업혁신기술(합성 H)”에 들어있는 종목이 여럿 보이네요. 중국의 바이오 시장이 세계 수준에서도 주목받는다는 의미일 것 같습니다.

"TIGER 글로벌4차산업혁신기술(합성 H)"가 궁금하신 분들은, 아래의 링크 들어가주세요!

해외 혁신기술 ETF! (1) TIGER 글로벌4차산업혁신기술(합성 H) (275980)

 

 

⒌ 괴리율, 추적오차 추이

 

 

의학을 공부하고 있는 저로써는, 의학에서 중요한 것이 표본의 크기임을 절실히 느껴요.

그런 의미에서 15억의 인구를 가진 중국은 바이오 산업이 발전하기 너무나도 좋은 환경입니다.

게다가 정부에서 전폭적인 지원을 받기까지 하죠. 중국은 국가가 전폭적인 지원을 하기 시작하면 그 분야가 정말 무서운 속도로 성장하는 나라인 것은 다들 아시리라 생각합니다.

그런 의미에서 중국 바이오 회사에 투자해보는 것은 어떨까요?

 

오늘 글은 여기까지였습니다.

그럼 저는 다음 ETF 소개글로 찾아뵙겠습니다!

 

 

출처 >

https://www.tigeretf.com/npc/product/product.do?ksdFund=KR7371470006

https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=371470

https://www.globalxetfs.com.hk/funds/china-biotech-etf/